购买银行短期理财产品，投资者也要擦亮眼睛，仔细看清产品说明书，根据自身财务状况、风险偏好等情况，选择适合自己的产品。

    赵 威摄

    河北新闻网讯(河北日报记者王巍实习生刘迪 )今年上半年，银行理财产品销售一路火爆。进入7月份，根据普益财富监测数据显示，短期理财产品的利率已较6月底出现了小幅回调。笔者日前走访省会多家银行网点发现，在银行理财产品市场，短期产品仍然是百姓最青睐的品种，在销售中继续“领跑”。

    市况：类型繁多，收益率差别不大

    进入2011年以来，银行理财产品发行火爆，有统计显示，仅上半年各商业银行共发行理财产品近9000款左右，较去年同期产品数量增幅超120%。短期产品占了较大比重。近日，省内各银行新一期的理财产品也相继发行。

    7月29日，笔者先后走访了省会多家国有银行和股份制银行，由于正值月末利率高峰期，各银行每天都会推出新的短期理财产品，销售形势很火。据民生银行石家庄分行工作人员介绍，该行发行的14天和1个月的短期理财产品，基本上不到一个小时就已销售一空。

    对比各银行当日发行的这些短期产品可发现，所发行的产品中目前尚未出现预期年化收益率超过6%的，中短期产品的年化收益率大部分维持在3.5%-5.5%之间，一般投资期限越长相对应的投资收益率也就越高。各银行纷纷推出期限不等、产品结构不同的短期理财产品，14天、20天、1个月、半年期限的理财产品比比皆是。期限28天至35天即1个月左右，其年化收益率依据其产品结构从3.0%到5.5%不等，而期限在14天或20余天的年化收益率在4.6%至4.9%之间徘徊，半年期的年化收益率则差别较大。

    7月29日发行的产品中，也不乏期限更短的产品。如建设银行发行的“乾元—共享型(周末版)”，期限为3天，起点金额10万，年化收益率2.00%。即使投资金额较高，市场反响依然不错。

    分析：

    多方原因推动短期理财产品井喷式爆发

    “本打算买点，谁知道今天第一天上市就卖光了。”7月29日，在民生银行石家庄分行咨询理财产品的赵大妈说，她从今年才开始买银行理财产品，对收益率还比较满意。“买短期理财产品，主要是考虑怎么也比储蓄收益高吧。”

    有专家分析，由于居民和公司财富管理意识日渐加强，短期理财产品高于活期存款的利率使之成为活期存款的替代投资项目，由于资金占有周期短、风险和收益回报均较高，短期理财产品的市场需求较为旺盛。

    另外，随着央行不断加息带来的压力，各商业银行揽储压力也随之加大，提高理财产品收益率并大力推广理财产品成为了众多银行的竞争手段之一。

    7月30日上午，笔者在中国银行东岗路支行看到，来咨询新一期理财产品的客户络绎不绝。据该行理财经理介绍，来咨询的多是老客户，短期理财产品现在较为火爆，尤以期限在1个月之内的最受欢迎。该经理将长期理财产品与短期理财产品做了简单的比较：“长期的产品，资金占用时间比较长，不利于投资者随时根据市场情况灵活调整投资策略；再者，如果因为投资时限长而使投资出现断档，收益则未必比一年、三年、五年定期储蓄好。”

    提醒：

    关键是适合自己

    尽管市场反应热烈，但有关专家仍发出提醒：银行短期理财产品并不一定适合所有人的需求。有大额资金、资金闲置的时间较为固定及想要规避这段时间加息的投资者，较适合投资银行短期理财产品。多位银行理财经理表示，购买短期产品的，多是需要不定期资金周转的商务人士，或资金不可长期被占用的客户，短期理财既可获得比定期存款更高的收益，又符合其随时取用资金的要求，更适合这类人群。“购买短期理财产品前，投资者要看清投资说明书。”建设银行财富经理杨建永介绍，“以一个发行35天、年化收益率为5%的短期理财产品为例，在35天之前会有2至3天的募集期，期间并不是按5%计息，而是按照活期来计息；当到期时还有1至2天的资金往返期，如此算来真正按5%来计息的时间就缩短了。假设一年之内一直做此类产品的投资，实际投资期限也只有280多天；还应考虑到短期产品到期后，是否有适合的产品再接上，否则资金将又被闲置，所以不适合长期投资。”

    此外，专家还提醒，长时间购买银行理财产品，其实际年化收益平均下来只有约3%至4%，并不能抵御通胀。投资者应做好适合自己的理财计划，兼顾自身的风险偏好，形成合理的投资组合才最关键。